波音正式推出发行股价融资计划及其市场影响分析

发布日期 2024年10月29日 · 已更新 2024年10月29日

周一，波音推出了9000万股和50亿存托凭证股的发行，每份存托凭证股代表新发行的强制可转换优先证券的十分之一股权。

普通股销售的定价尚未确定。这取决于投资者的需求。包括券商购买额外股票的选择，波音应该筹集约190亿美元至220亿美元。

波音大约有62700万股流通股，因此总股数将增加约14%至17%。

这笔交易将使波音的除现金外的债务降至约270亿美元左右。这比华尔街预期的2026年利润税息折旧与摊销前利润（Ebitda）少于三倍，这对于一个工业公司来说是一个合理的水平。

波音预计2024年无法产生正的Ebitda。

然而，该2026年的估计是基于大约700架飞机的交付。自2018年以来，波音的生产水平还没有达到那个水平，当时交付了806架飞机。年初，华尔街预计波音在2024年交付约700架飞机。那个估计现在降至约375架飞机。

周一公布的金额略高于华尔街的预期。大多数分析师认为波音的总筹资额将在100亿至150亿美元之间。如果股价较高，分散筹资可能意味着更好的价格。现在进行大部分资产负债表修复的做法也有一定道理。

进入周一的交易中，波音股票本年度下跌了41%。

波音股价周一报收150.69美元，下跌2.79%。