股票交易实战系列之主力资金
所有的投资者都知道主力资金这个词，但是要真正明白，搞懂，还是有一定的难度的，对于刚刚入门的投资者来说，主力资金看不见摸不着，是如何影响盘面的，更是无从知晓。
简单的来说，主力资金就是能够推动行情演化的买盘和卖盘，与欧美市场相比，国内一只股票的变化与主力资金的关联度是非常大的，应该说，没有主力资金介入的个股，再低的市盈率拿着都具有风险，因为波动量太低了，这一类股票，除非基本面非常强悍，否则，长期跑输大市的，指数小跌它大跌，指数小涨它横盘，指数大涨它象征性涨一点。
下面我截一张图，来看看这个神秘的资金。
这单笔超过500万的卖单和买单绝不是我们散户投资者能够持有的。它们的交易方向决定了当日股价的走势。
A股的本质，我在前面的文章中也讲过，是低价买入，然后高位派发，没有多少价值投资者，全世界都知道，A股的价值投资者最难熬，因为特别优秀的，能够保持高增长的企业极少，就算有，股价也非常高了，买进去，一旦主力资金撤离，基本上股价打5折。前两年火爆的恒瑞医药，兆易创新不知道套牢了多少绝望的散户。公司还是原来的公司，应该说更好了，营业收入也在增长，但是股价天天跌，这就是主力资金撤离的结果。
当然，主力资金撤离是可以找到迹象的，下面我贴几张图，K线图。
自从有效跌破60日均线以后，基本上没有像样的反弹了。
就是这些大单卖出的地方，是需要我们特别留意的。主力资金的流出可能是小单卖出吗？我个人的观察结果，基本上不至于几十万那么扔，像这种几千亿市值的股票，通常都是几百万几百万的卖，很快就看到股价被压得死死的。可能有些投资者会纳闷，既然都这么明显了，为什么还会有人买呢？答案很简单，他们也是边打边撤，如果不自己挂上买单在更低的价位做价差，基本上要不了20分钟，这种级别的的卖单就可以把盘面砸跌停了。
在股市中，大部分交易者都会恐高，很有经验的，能够果断进出的投资者还是很少，原因很简单，不愿意兑现亏损，总是期望能够在反弹中再出来，等反弹了，就希望长期持有，最后就变成股东了。相反，主力资金不存在这个问题，他们在信息和资金方面有优势，而且可以吸纳部分损失去换取新的投资机会。
那么真正左右一支股票的神秘的手在哪里呢？我个人的观察，不是基金，也不是券商，而是根本就不会上流通股名单的那部分投资者，通过集中交易，制造趋势。很多看似很大的盘子，其实要不了多少资金就可以控盘，只要能够控制流通股的数量在10%左右即可，而且市场上绝大部分成交量都是他们刷出来的，特别是某些小盘股，真实的成交量就几百万到1000万的级别，但是，刷出来的成交量有时候高达几个亿。我曾经见过一个单日成交量10亿的股票，最后被砸到跌停板，也就1000来万。所以，我们在分析一支股票的时候，一定要注意真实的成交量。那种刷出来的成交量，危险巨大，短期大幅的亏损基本上来源于上了这种鬼船。
我在前面的文章中讲过，趋势为王，要在A股市场上赚取超额收益不是不行，但是一定要跟对趋势，不要与趋势做对，就算是价值投资者，趋势相反的时候，要承接的损失也是非常大的。在下跌的过程中，买盘很稀有，要不了多少筹码就可以把盘面砸得稀烂。一旦图形走坏，基本上就被主力资金坑上了，它们有的是时间玩，操作够灵活，高抛低吸，也有肉可以吃。而我们散户投资者，因为不正确的仓位管理或者操作思维，做不到高抛低吸，只能被动挨打。一支股票一旦散户足够多，肯定会翻船的。一天不割肉，可能一天不见底。
我图中的解说，同样的一张K线图，我们有经验的投资者和散户看到的趋势结果是完全不一样的，今天，就算是涨停，也一样会持续走低，这种级别的下跌，没有几个月，很难有像样的反弹。因为，主力资金不吃饱喝足，他们是不会开启新的行情的。要吃饱，最好的办法是在低位反复做局，在低位把筹码收集完毕，因为低位筹码不足，要拉升，很容易就变成孤军深入，看过战争片的人都知道，这是兵家大忌，很容易被上面埋伏的资金（抛盘）打了伏击。
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