阳光电源(300274)股票股价走势K线图分析与预测-2023.11.29

2023年11月29日更新：阳光电源(300274)股票技术面分析

从今天K线图分析，短线反弹趋势已经结束，短期内不排除还会有小幅反弹，但概率较低，对于这种K线图形态很难成功交易，并且需要盯盘交易，操作难度极高，建议短线交易和超短线交易空仓观望。因为股价处于中长线下跌趋势中，中线交易和长线交易持有仓位短期内盈利概率较低，下跌风险较高，风险与收益不成正比，建议继续维持空仓观望，此股虽然自身业绩基本面表现极好，但光伏板块整体前景展望为负面，个股很难从板块或者产业链中走出独立趋势，除非市场转为牛市。

日K线图

从财务报表基本面分析

2023年3Q净利润28.69亿元，同比增长147.29%，扣非后净利润27.93亿元，同比增长152.36%，EPS 1.93元，营收177.92亿元，同比上升78.95%。受产品放量出货的影响，营收和净利润同比大幅增长，但环比增速较低。根据机构预测，2024元净利润中值为110亿元，对应远期市盈率为12倍，市场悲观预期下估值安全边际为6-8倍，行业前景较为正面，主要风险因素为IGBT 价格波动风险，下游需求不及预期。

2023年Q2净利润28.46亿元，同比增长481.46%，扣非后净利润28.23亿元，同比增长564.51%，EPS 1.91元，营收160.42亿元，同比上升107.97%。储能和电力转换设备销量同比实现100%以上增速，毛利率分别为30.66%和39.5%，盈利空间已经打开，但估值过高依然是当前股价下跌的重要原因，同时毛利率空间也极难长期保持。

2023年Q1净利润15.08亿元，同比增长266.90%，扣非后净利润14.59亿元，同比增长293.64%，EPS 1.02元，净利润和营收同比增速均大幅增加，主要是因为去年同期基数较低，营收向上提升空间较为有限，即使以Q1年化后的市盈率TTM也高达30倍以上，目前股价估值溢价过高，不推荐中长线持有，建议短线交易并且保持右侧交易。

证券公司分析师观点：

中金公司：阳光电源(300274)由于公司在高盈利的海外市场收入占比提升，我们上调2023 年净利润12%至96.2 亿元，维持2024 年116.6 亿元盈利预测不变。当前股价对应2023/2024 年13/11 倍市盈率。维持跑赢行业评级，估值切换至2024 年。

技术分析历史预测记录：

2023年11月14日更新：从今天K线图分析，长期股价在大幅下跌后小幅反弹。中期和长期趋势处于下跌中，短期趋势处于反弹上涨中，但股价受60日均线压制明显，预计向上反弹空间较为有限（上方套牢盘较多）。预计近期股价维持75元-90元区间震荡的概率较高，短线和超短线可以在区间内高抛低吸，耐心等待股价下跌至区间下轨时买入（不放量下跌为条件），股价接近区间上轨时卖出（不放量上涨为条件），建议止损价75元，目标价90元。中期和长期持有仓位盈利空间有限，建议继续维持空仓观望。

2023年9月20日更新：从K线图分析，今日股价继续下跌，盘中再创新低，短线股价已经破位，短线抄底可能会幸运的博到一个反弹，机构也有可能炒作消息面突然出现一根大阳线，但行情持续性较差，股价易跌难涨，整体会保持持续下跌的K线形态，特别可能出现单边加速下跌，出现较高的浮亏，建议空仓观望为主。

2023年9月15日更新：从K线图分析，短线股价已经破位，短线抄底可能会幸运的博到一个反弹，机构也有可能炒作消息面突然出现一根大阳线，但行情持续性较差，股价易跌难涨，整体会保持持续下跌的K线形态，特别可能出现单边加速下跌，出现较高的浮亏，建议空仓观望为主。

2023年8月24日更新：从K线图分析，受回购利好刺激今日股价大幅反弹，同时半年报营收和净利润同比大幅增加，短线股价可能会偏强运行，甚至不排除反弹至105元以上，中线级别的K线形态并未被破坏，股价重回100元-125元区间震荡的概率是存在的，但是在趋势未明朗之前，不建议轻易抄底，近期新能源相关个股股价纷纷破位，对整板形成一定的压力，短线交易参与博反弹建议预设止损价90元，短线交易仅在90元以上高抛低吸或者持有。

2023.8.21从技术面分析，上一期我预测，从K线图分析，短线股价在30日均线和60日均线出现一些买盘，短线交易高抛低吸预计有50%的成功概率，建议短线预设止损价110元（K线图中红线位置），短线交易仅在110元以上高抛低吸，目标价120元。从K线图分析，最近分时图显示盘中短线冲高回落，非常典型的出货线，今日股价已经跌破短线震荡区间，短线获利机会概率较低，建议空仓观望，重点关注下方94元支撑位是否有效，如果有效跌破可能会形成中线级别的破位，打开新的下跌趋势，注意持仓风险。

股票代码：300274.SZ

公司名称：阳光电源股份有限公司

英文名称：Sungrow Power Supply Co.,Ltd.

最终控制人：曹仁贤 (持有阳光电源股份有限公司股份比例：30.76%）

审计机构：容诚会计师事务所(特殊普通合伙)

办公地址：安徽省合肥市蜀山区高新区习友路1699号

阳光电源一家专注于太阳能、风能、储能、电动汽车等新能源电源设备的研发、生产、销售和服务的高新技术企业。主要产品为光伏逆变器、风电变流器、储能系统、新能源汽车驱动系统、水面光伏设备、智慧能源运维服务。2022年光伏逆变器出货量蝉联全球第一（来源：标普全球）。目前公司已在海外建设了超20家分子公司，全球六大服务区域，85+全球服务中心，拥有280+认证授权服务商和数百家重要的渠道合作伙伴，产品已批量销往全球150多个国家和地区。2023年上半年，公司实现营业收入286.22亿元，同比增长133.06%；营业成本202.01亿元，同比增长120.90%；毛利率29.42%，同比上升3.88%；归属于上市公司股东的净利润43.54亿元，同比增长383.55%；销售费用19.48亿元，同比增长74.33%；研发费用10.49亿元，同比增长45.04%；财务费用-3.09亿元，同比下降115.98%；经营活动产生的现金流量净额47.70亿元，同比增长478.81%。截至2023年6月，公司逆变设备全球累计装机量突破405GW。