兴业银行(601166)股价走势,年报和半年报,估值,K线图分析与预测-2023.11.15

2023年11月15日更新：兴业银行(601166)股票技术面分析

从今天K线图分析，最近股价领跌板块指数，短期和中期K线图形态已经被破坏，形成破位，对于这种超预期下跌，建议空仓观望，不管是基于什么原因，应该尊重市场的风险选择。短线和超短线实现盈利概率较低，建议空仓观望，中期和长期虽然基于估值较为便宜，但更要警惕价值陷阱，建议空仓观望。注：本文提供的交易策略均是我个人正在使用的，仅适合稳健的投资者以价值投资为主线，技术形态为辅助参考，不构成投资建议，交易的买点和卖点只供参考，盘中会根据实际走势修正。

日K线图

从财务报表基本面分析

2023年3Q净利润222.85亿元，同比下降17.22%，扣非净利润220.80亿元，同比下降17.84%，EPS 1.07元，营收502.49亿元，同比下降8.64%。市盈率TTM已经远远低于四大行，虽然有估值优势，但不建议持有。根据机构乐观预测，2024元净利润中值为935.31亿元，当前股价对应远期市盈率为3.23倍，虽然估值远低于行业均值，但行业前景展望负面，2024年净利润达标的概率较低，我预测2024年净利润会有高达两位数的下滑幅度。主要风险因素宏观经济增速大幅下滑，银行资产质量超预期恶化。

2023年Q2净利润175.65亿元，同比上升1.48%，扣非净利润174.08亿元，同比上升1.21%，EPS 0.71元，营收556.37亿元，同比下降1.44%。净利润同比微升主要是因为减值损失本期为201.28亿元，去年同期为69.66亿元。

2023年Q1净利润251.15亿元，同比下降8.93%，扣非净利润250.41亿元，同比下降9.02%，EPS 1.21元，营收554.10亿元，同比下降6.72%。公司营收和净利润进入下降期，虽然当前市盈率TTM仅3.9倍，但中长线股价压力明显，建议仅短线交易并且右侧交易为主。

证券公司分析师观点：

中信证券：兴业银行(601166)2023 年前三季度受行业资产定价走低影响，调整公司2023/2024/2025 年EPS 预测为3.85/4.10/4.49 元（原预测4.19/4.47/4.89 元）。根据三阶段股利折现模型（DDM）测算，给予公司2023 年目标估值0.59x PB，对应目标价20 元（原目标价24 元），维持“增持”评级。

技术分析历史预测记录：

2023年9月25日更新：从今日K线图分析，连续两个交易日股价反弹，股价表现强于大盘指数，不适合高抛低吸，多单可以继续持有，预计短期股价继续在60日均线以上震荡，短期向下破位的概率极低，建议短线交易可以在股价靠近30日均线时买入，可不设止损价，日内波动一般仅0.11元-0.30元，短线趋势性较强，可2成仓位参与。

2023年9月15日更新：从K线图分析，近期股价跟随银行板块波动，但比大盘指数强，短线继续在60日均线以上震荡，短线向下破位的概率极低，建议短线交易可以在股价靠近30日均线时买入，可不设止损价，日内波动一般仅0.11元-0.30元，短线趋势性较强，可2成仓位参与。

2023年9月5日更新：从K线图分析，近期股价跟随银行板块波动，短线继续围绕60日均线震荡，短线向下破位的概率极低，建议短线交易可以在股价靠近60日均线时买入，可不设止损价，日内波动一般仅0.11元-0.30元，短线趋势性较强，可2成仓位参与。

2023.8.21从股票技术面分析，上一期我预测，从K线图分析，近期短线股价跟随银行板块反弹约8%，短线打开新的波动区间，预计近期股价维持15.6元-16.8元区间震荡的概率较高，短线高抛低吸有一定的获利空间，建议预设止损价15.6元（K线图中红线位置），参考目标价16.8元，耐心等待股价下跌至区间下轨时买入（不放量下跌为条件），股价接近区间上轨时卖出（不放量上涨为条件），回补仓位股价为收盘时不跌破15.6元，操作难度为一般，成功概率较高，不建议追高，股价在15.6元-16.8元之间以区间震荡为策略。从K线图分析，银行板块近期大幅回撤，基本回到波段区间下轨，预计近期股价维持15.6元-16.8元区间震荡的概率较高，短线股价暂无止跌企稳迹象，但下轨空间也极小，估值已经非常便宜了，短线交易可以围绕60日均线博反弹，建议预设止损价15.6元或者少量仓位无须止损价。

2023.8.13从股票技术面分析，上一期我预测，从K线图分析，短线股价保持15.2元-16元之间震荡区间，预计近期股价维持15.2元-16元区间震荡的概率较高，短线高抛低吸有一定的获利空间，建议预设止损价15.2元（K线图中红线位置），参考目标价16元，耐心等待股价下跌至区间下轨时买入（不放量下跌为条件），股价接近区间上轨时卖出（不放量上涨为条件），回补仓位股价为收盘时不跌破15.2元，操作难度为一般，成功概率较高，不建议追高，向上打开上涨趋势为股价有效突破16元，向下破位打开下跌趋势为跌破有效跌破15.2元，股价在15.2元-16元之间以区间震荡为策略。从K线图分析，近期短线股价跟随银行板块反弹约8%，短线打开新的波动区间，预计近期股价维持15.6元-16.8元区间震荡的概率较高，短线高抛低吸有一定的获利空间，建议预设止损价15.6元（K线图中红线位置），参考目标价16.8元，耐心等待股价下跌至区间下轨时买入（不放量下跌为条件），股价接近区间上轨时卖出（不放量上涨为条件），回补仓位股价为收盘时不跌破15.6元，操作难度为一般，成功概率较高，不建议追高，股价在15.6元-16.8元之间以区间震荡为策略。

股票代码：601166.SH

公司名称：兴业银行股份有限公司

英文名称：Industrial Bank Co.,Ltd.

董事长：吕家进

审计机构：毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）

办公地址：福建省福州市鼓楼区湖东路154号

兴业银行成立于 1988 年 8 月，是经国务院、中国人民银行批准成立的首批股份制商业银行之一，2007 年 2 月 5日在上海证券交易所挂牌上市，目前已发展成为以银行为主体，涵盖租赁、信托、基金、消费金融、理财、期货、研究咨询、数字金融、资产管理等在内的现代综合金融服务集团，建立起境内境外、线上线下相结合的服务网络，跻身全球银行 20 强、世界企业 500 强。